很可惜 T 。T 您現(xiàn)在還不是作者身份，不能自主發(fā)稿哦～
如有投稿需求，請把文章發(fā)送到郵箱tougao@appcpx.com，一經錄用會有專人和您聯(lián)系
咨詢如何成為春羽作者請聯(lián)系：鳥哥筆記小羽毛（ngbjxym）
撰稿：劉雪兒 編輯：董金鵬
不試探一下，你永遠不知道市場的水有多深。
2016年春天，朱永敏離開京東創(chuàng)業(yè)的第二年，推出一款面向企業(yè)員工的貸款產品，半年期，年利息10%，額度1-2萬元。放出去三四百萬元以后，他發(fā)現(xiàn)：說服企業(yè)配合通常很難，「一兩周才能說服一個幾十人小企業(yè)」；高額度和低利息，導致欺詐成災；線下提交資料審核貸款人信息，本質上是復制線下傳統(tǒng)風控模式。
盡管未做推廣，但產品當時已經有四五十萬用戶，自然流量很大，每天還有兩三萬新戶注冊。朱永敏心里發(fā)毛了。
團隊討論后，認為自身的核心優(yōu)勢在于技術風控，在電商盛行的當下，普通用戶也積累了大量的信用數(shù)據(jù)，可以立足普惠金融，為信用小白用戶解決融資難的問題。他們決定嘗試為用戶嫁接金融機構，先提供500元額度的借貸信息服務。
「不還拉倒，我們自己賠，就當試錯吧?！怪煊烂粽f。最終，朱永敏和他的團隊打開了一個新世界。如今，淺橙科技旗下的現(xiàn)金卡每天撮合交易1億元，累計交易上百億元，交易用戶三四百萬人。
除了淺橙科技，小額現(xiàn)金貸的第一梯隊里還有2345貸款王、用錢寶、現(xiàn)金巴士、掌眾金融等。「金融是絕不會壟斷的，壟斷意味著你承擔所有的風險，」2017年8月，朱永敏接受「新經濟100人」采訪時說，「你有飯，我有飯，大家都開心。」
三年前，朱永敏是金融業(yè)的門外漢。
2004年大學畢業(yè)后，朱永敏就一直在上海做程序員。2009年，他加入騰訊的廣告平臺部，后被派到易迅，負責運營。2014年，騰訊入股京東，把易迅給了后者，朱永敏跟著易迅去了京東。
京東以供應鏈和物流見長，技術出身的朱永敏認為自己干不了「重」活，更擅長運營、技術和大數(shù)據(jù)這些線上玩法。在京東待了三個月，他就離開了?！鸽娚讨v究拿貨要低，送貨要快，命根子是供應鏈和物流，必須燒錢鋪人力，人均產出和股價就要拉低，」朱永敏解釋說，「而騰訊以技術和產品為導向，是擅長小團隊作業(yè)的精英文化?！?/span>
朱永敏說，離開京東的時候，他三十歲出頭，到了一輩子最好的年紀，資源和能力都達到一個臺階了，應該出來做點事情。
01 創(chuàng)業(yè)不要挑戰(zhàn)能力范圍外的事
2014年的上海，以P2P為代表的互聯(lián)網金融開始走俏，長期受壓抑的金融需求開始噴薄而出。朱永敏判斷，金融業(yè)將會迎來高速發(fā)展的十年，尤其在上海這樣的金融中心，金融服務的多元化，將會為民間金融帶來機會。
當時，朱永敏有個認識十幾年的朋友在做溫州貸，朱永敏看了一眼網站，說服朋友重新做一個。就這樣，朋友出錢，他帶著從騰訊出來的五個人技術入股，持股20%。
后來，他們在溫州貸內部孵化出了口袋理財，朱永敏任CEO。
▲淺橙科技創(chuàng)始人兼CEO朱永敏
這樣的股權安排悄悄埋下了一顆**，是后來朱永敏中途離開的原因?！?strong>如果你權利足夠大，你一定要做大股東，否則關鍵時刻很難抉擇。」朱永敏復盤說，「由于權責不對等，一旦做成了，你收益很小，萬一做敗了，你風險很大，做事就會保守。」
口袋理財?shù)哪Ｊ绞琴Y金沉淀到平臺上，然后通過第三方把錢花出去。風口當頭，吸納資金和融資都很順利，但朱永敏很快在資產端遇到了瓶頸。給用戶7%-8%收益，必須找到更高回報的優(yōu)質資產，但與第三方合作并不放心。
「你如果給一個企業(yè)太多錢，就是深度捆綁，所以不敢給太多。」但如果把雞蛋放在多個籃子里，「不確定性更多，大錯較少，小錯不斷」。
思前想后，朱永敏決定自己做資產端，形成閉環(huán)。
2015年中，趣分期、分期樂等在校園市場跑馬圈地，3C分期市場火爆，各領域的分期消費也如雨后春筍般涌出。朱永敏也決定抓一個場景。
這時候，星月神電動車找上門來，想通過分期改善賒銷帶來的銷售困境。星月神電動車有兩三百家經銷商，合作以后，廠家讓經銷商幫忙推，經銷商也會催收，但也出現(xiàn)壞賬不受約束的問題。假設經銷商幫一個信用差的親戚蒙混過關，只能認栽。
做了幾個月，交易量達到1000多萬元，朱永敏怕了。與星月神電動車合作，返點不高，欺詐卻很多，收入勉強卡住成本。朱永敏心里也清楚，廠家跑通模式后，肯定會去找資金更便宜的銀行。
相似模式的什馬金融后來居上，其董事長陳小鳳是新大洲電動車出身，有很多行業(yè)資源，此外什馬在地方上配有人員，經銷商是第一道風控把關人，利益與壞賬率直接掛鉤?！甘柴R有強供應鏈管理，強關系綁定才能做成，我們沒有，所以說做場景你掌握不了核心競爭力，就沒意義。」朱永敏后來復盤說。
朱永敏不死心，又猛地扎進了培訓分期市場。因為沒有教育資源，大機構不理不睬，只能找小機構，結果學生上完課找不到工作，機構拍拍屁股跑了，學生背一屁股債。教育分期做了幾個月，停了。
培訓分期以后，團隊又嘗試在醫(yī)療美容、租房、房產抵押、車抵押等場景做分期，都舉步維艱。后來，團隊復盤這段創(chuàng)業(yè)經歷，認為核心問題跟電瓶車一模一樣，無法掌握場景。
「不是說這行業(yè)是壞行業(yè)，只是我不適合做，很多創(chuàng)業(yè)者失敗，都是因為他挑戰(zhàn)自己能力范圍之外的事情。」淺橙科技副總裁朱磊說。團隊開始深刻反思，與其跟著風口走，不如沉下心做擅長的事。
02 創(chuàng)業(yè)最重要的是時間節(jié)點
口袋理財?shù)墓蓹?*終于被引爆了。
朱永敏決定退股，換取口袋理財10億元無條件授信，給新公司淺橙科技輸血，團隊無異議。
從騰訊，到京東，再到口袋理財，五個合伙人跟了朱永敏五六年。副總裁朱磊說：「他對人很真誠，不會隨便跟你吹牛，給你畫大餅，也非常注重團隊凝聚力。」朱永敏在騰訊時就常請大家吃飯，現(xiàn)在大家有小寶寶了，半個月就辦一次家庭聚餐。私下朱永敏還會和員工打籃球，玩王者榮耀開黑。
2016年夏天，淺橙科技推出現(xiàn)金卡平臺，專注為金融機構提供獲客及大數(shù)據(jù)風控服務，為城市年輕白領和藍領的小額應急借貸需求提供撮合交易服務。
大學畢業(yè)那年，朱永敏放棄家里安排的國企工作，揣著借來的5000元到上海闖蕩。交完房租就快沒錢了，他只能節(jié)衣縮食，愣是熬到一個月后發(fā)了工資。他對年輕人缺錢的窘境深有體會。
一個江蘇無錫的女孩子，剛參加工作，交完房租想裝飾下屋子，第一次從網上借1000元，買了點墻紙和裝飾物，下個月發(fā)工資就還上了。一個男生月收入四五千元，女朋友生病做手術花了一萬多元，他用信用卡套現(xiàn)，不想向家里要錢，但一時又還不起，就借了幾千元應急。
這是典型的現(xiàn)金卡用戶畫像。月收入3000-5000元，23-30歲，剛畢業(yè)或畢業(yè)兩三年，收入不高，但消費需求強烈，而傳統(tǒng)金融機構又很難覆蓋到這部分人群。隨著城市化加快，人們逐漸融入商業(yè)社會，他們變得更加自主、獨立，愿意正視并滿足內心的欲望?，F(xiàn)金卡趕上了社會變遷的航船。
（圖片來源：視覺中國）
2016年9月，淺橙科技推出了三款主要產品：分別是14天額度1000-2000元的白卡、1個月額度2000-3000元的金卡和3個月額度為3000-5000元的分期卡。
朱永敏發(fā)現(xiàn)，「釣魚線」晃得越來越厲害。
2016年9月，單月撮合交易幾十萬元；
12月，單月五六千萬元。
9、10、11、12月交易月增300%以上。
瘋了。同行也瘋了。
2016年，2345貸款王放款62.7億元，較2015年增長20多倍。
2016年12月，用錢寶收割100萬筆，平均每筆1500元。
當時流量很便宜，獲客成本只需10元。團隊玩過電商，擅長流量運營，「玩得很兇」，哪里有用戶，就去占領哪里。1000多家渠道，頭條、騰訊新聞、微博、廣點通、論壇、應用寶……現(xiàn)在到處搞競價排行，流量成本飆升，2017年四五月每個新客需要花費120元。
「創(chuàng)業(yè)最重要的是時間節(jié)點，你要在正確的時間做正確的事情。團隊、融資、商業(yè)模式都可以再來，不抓住去年下半年，現(xiàn)在起來很難?！怪煊烂艨偨Y說。
另一個契機點是移動支付的普及，沉淀了大量多場景的消費數(shù)據(jù)，并延伸出同盾、聚立信、白騎士等大數(shù)據(jù)風控平臺，為風控模型搭建備足積木。小額貸款信用風險較少，對于以技術為主導的線上風控來說，欺詐風險是最需要防范的。
2017年初，在Capital One工作了11年的陳裕加入淺橙科技，出任首席風控官。
據(jù)他介紹，信用風險是在所有人中找「面」，欺詐風險是在部分人中找「點」。陳裕通過「知識圖譜」找點與點之間的聯(lián)系，發(fā)現(xiàn)特殊的風險點就成立專案調查組。
對各家平臺報上去的黑名單，很難區(qū)分是欺詐用戶還是信用風險用戶，干脆把逾期人群做一個統(tǒng)一模型，盡量避免這類人群。
所有的數(shù)據(jù)都會看三個維度，證明是本人借款、還款意愿、還款能力。個人材料、人臉識別、活體識別（比如動動嘴巴）可以證明是否本人，還款意愿涉及反欺詐，還款能力主要參考收入、消費、信用卡賬單、芝麻信用等。
白卡的用戶大多是白戶，看重是否是本人，分期卡對還款能力更嚴格，因此模型各不相同，金卡與白卡可以幾分鐘審核，分期卡部分審核需要人工參與，一般幾十分鐘，通過率只有10%。
除了基本風控外，多頭借貸和信息安全是繞不開的話題。
陳裕認為，多頭借貸要辯證看，如果白戶借款，網上數(shù)據(jù)偏少，風險并不低，同時從兩三個平臺借款，可能是信用得到認可，風險反而較小。如果同時欠債更多平臺，資產負債超過可周轉資金水平，風險就很高了。
在線風控就是要通過技術手段甄別并區(qū)別對待這些用戶，對于資產負債率偏高的要能夠用「火眼金睛」識別出來，并剔除掉。
（圖片來源：視覺中國）
陳裕介紹，所有的用戶數(shù)據(jù)都是加密的，有非常嚴格的訪問權限，必須有一個指定IP或指定用戶才能訪問。身份證等敏感數(shù)據(jù)有脫敏存儲，即使真被別人破解了也看不到真實數(shù)據(jù)，工作人員訪問脫敏數(shù)據(jù)，都會有訪問日志記錄。
現(xiàn)金卡2016年九十月開始盈利，目前累計撮合交易上百億元，月交易三四十億元，平均每筆1500元，交易用戶三四百萬，日活五六十萬，M3壞賬率3%左右。
03 金融行業(yè)，規(guī)模越大風險越大
狼煙依然四起，爆發(fā)后的賽跑比拼的不止是耐力。
朱磊認為，未來要把成本控制好，風險控制好，找到更便宜的資金，運營更精細化的流量。這與投資方背景息息相關，信用背書好，才能玩得起高杠桿，也更容易拿到較便宜的資金。
早期「別人說你只是做得很快，可能是在瞎搞」，只能靠10億元苦撐。業(yè)務量起來之后，現(xiàn)金卡需要和更多資金方建立合作關系。2016年底，現(xiàn)金卡和51信用卡簽A輪協(xié)議，看重的是對方的資金實力。
B輪時，現(xiàn)金卡更看重對方在資本市場的資源能力，天圖資本做過很多上市公司，和傳統(tǒng)金融機構也熟悉，可以引薦大量資源。而下一輪融資，現(xiàn)金卡瞄向了銀行、券商、保險、基金等金融機構，更方便合作。
但這還不夠，品牌升級、拓展業(yè)務正成為各平臺刺穿的突破口。
2017年3月，用錢寶品牌升級為智融集團，并推出「千人千面」的現(xiàn)金貸產品，輸出I.C.E.風控體系，和信貸過程管理平臺「慧誠幫幫」。
4月，掌眾金融品牌升級為掌眾金服，從單一借貸延伸到更多領域。
7月，現(xiàn)金卡宣布升級后面向B端和C端兩端服務，B端有信貸云、前程數(shù)據(jù)、貸后管家產品，提供數(shù)據(jù)支撐與系統(tǒng)管理。
采訪中，朱永敏三句不離「杠桿」?！?strong>金融的本質是杠桿，你賺錢是靠杠桿，虧錢也靠杠桿。你家里躺了十個億，可以去玩二十個億的生意，你家里什么都沒有，不要玩1：10、1：20、1：200的杠桿，遲早要玩完?！?/span>
這個曾經激進的互聯(lián)網人，熏染了金融人的慎思。在屢敗屢戰(zhàn)后，他逐漸反思自己，揚長避短?！肝覀兊亩ㄎ皇墙鹑诳萍脊荆?strong>數(shù)據(jù)和流量運營是我們擅長的，可以做得無限大，而金融是有杠桿約束的，做無限大，風險也無限大，資金和放貸更適合金融機構，」朱永敏說，「我?guī)湍惴帕硕嗌馘X，是我在乎的事情，而不是我要放多少?！?/span>
朱永敏逐漸從一個金融菜鳥變成一個內行人，「現(xiàn)在的戰(zhàn)略打法以風控為主，不像互聯(lián)網那么野，現(xiàn)在腦子里就是兩個字：風險，」
他說，「金融不是比誰做得大，是比誰投得久。」
采訪結束，朱永敏繞過一道墻走進辦公室，墻壁上繪制著五彩斑斕的二維、三維函數(shù)圖、數(shù)學等式。
他的辦公室往南10公里，跨過黃浦江就是陸家嘴——中國金融中心的中心，最為光鮮、站在資本金字塔尖的一批金融機構扎堆此處，高樓大廈鱗次櫛比，閃閃發(fā)亮。而更多類似現(xiàn)金卡的金融機構正在陸家嘴以外的上海如野草般抓住機會的縫隙，頂開石塊，蓬勃生長。
巨富、中產、溫飽……社會在分層，資本就在分層。這個人均信用卡持有量0.3張的國家，需要有更多元化的產品，讓那些在一二線城市合租的白領、在富士康流水線旁站立的藍領、租有百畝土地的農民……都享受到金融服務。
這是時代遞給朱永敏們的船票。
延伸閱讀
20個月累計放款900萬單136億元，它用人工智能掘金萬億消費金融市場
攻下20000家鄉(xiāng)鎮(zhèn)小店，他要給7億農民提供金融服務
這家公司通過「跨行業(yè)聯(lián)防聯(lián)控」做金融反欺詐 切入大數(shù)據(jù)風控
十年三創(chuàng)業(yè)爬出這些坑，他想靠7000萬用戶奪食信用卡
本文為作者獨立觀點，不代表鳥哥筆記立場，未經允許不得轉載。
《鳥哥筆記版權及免責申明》 如對文章、圖片、字體等版權有疑問，請點擊 反饋舉報
上一篇
我們致力于提供一個高質量內容的交流平臺。為落實國家互聯(lián)網信息辦公室“依法管網、依法辦網、依法上網”的要求，為完善跟帖評論自律管理，為了保護用戶創(chuàng)造的內容、維護開放、真實、專業(yè)的平臺氛圍，我們團隊將依據(jù)本公約中的條款對注冊用戶和發(fā)布在本平臺的內容進行管理。平臺鼓勵用戶創(chuàng)作、發(fā)布優(yōu)質內容，同時也將采取必要措施管理違法、侵權或有其他不良影響的網絡信息。
一、根據(jù)《網絡信息內容生態(tài)治理規(guī)定》《中華人民共和國未成年人保護法》等法律法規(guī)，對以下違法、不良信息或存在危害的行為進行處理。
1. 違反法律法規(guī)的信息，主要表現(xiàn)為：
1)反對憲法所確定的基本原則；
2)危害國家安全，泄露國家秘密，顛覆國家政權，破壞國家統(tǒng)一，損害國家榮譽和利益；
3)侮辱、濫用英烈形象，歪曲、丑化、褻瀆、否定英雄烈士事跡和精神，以侮辱、誹謗或者其他方式侵害英雄烈士的姓名、肖像、名譽、榮譽；
4)宣揚恐怖主義、極端主義或者煽動實施恐怖活動、極端主義活動；
5)煽動民族仇恨、民族歧視，破壞民族團結；
6)破壞國家宗教政策，宣揚邪教和封建迷信；
7)散布謠言，擾亂社會秩序，破壞社會穩(wěn)定；
8)宣揚淫穢、色情、賭博、暴力、兇殺、恐怖或者教唆犯罪；
9)煽動非法集會、結社、游行、示威、聚眾擾亂社會秩序；
10)侮辱或者誹謗他人，侵害他人名譽、隱私和其他合法權益；
11)通過網絡以文字、圖片、音視頻等形式，對未成年人實施侮辱、誹謗、威脅或者惡意損害未成年人形象進行網絡欺凌的；
12)危害未成年人身心健康的；
13)含有法律、行政法規(guī)禁止的其他內容；
2. 不友善：不尊重用戶及其所貢獻內容的信息或行為。主要表現(xiàn)為：
1)輕蔑：貶低、輕視他人及其勞動成果；
2)誹謗：捏造、散布虛假事實，損害他人名譽；
3)嘲諷：以比喻、夸張、侮辱性的手法對他人或其行為進行揭露或描述，以此來激怒他人；
4)挑釁：以不友好的方式激怒他人，意圖使對方對自己的言論作出回應，蓄意制造事端；
5)羞辱：貶低他人的能力、行為、生理或身份特征，讓對方難堪；
6)謾罵：以不文明的語言對他人進行負面評價；
7)歧視：煽動人群歧視、地域歧視等，針對他人的民族、種族、宗教、性取向、性別、年齡、地域、生理特征等身份或者歸類的攻擊；
8)威脅：許諾以不良的后果來迫使他人服從自己的意志；
3. 發(fā)布垃圾廣告信息：以推廣曝光為目的，發(fā)布影響用戶體驗、擾亂本網站秩序的內容，或進行相關行為。主要表現(xiàn)為：
1)多次發(fā)布包含售賣產品、提供服務、宣傳推廣內容的垃圾廣告。包括但不限于以下幾種形式：
2)單個帳號多次發(fā)布包含垃圾廣告的內容；
3)多個廣告帳號互相配合發(fā)布、傳播包含垃圾廣告的內容；
4)多次發(fā)布包含欺騙性外鏈的內容，如未注明的淘寶客鏈接、跳轉網站等，誘騙用戶點擊鏈接
5)發(fā)布大量包含推廣鏈接、產品、品牌等內容獲取搜索引擎中的不正當曝光；
6)購買或出售帳號之間虛假地互動，發(fā)布干擾網站秩序的推廣內容及相關交易。
7)發(fā)布包含欺騙性的惡意營銷內容，如通過偽造經歷、冒充他人等方式進行惡意營銷；
8)使用特殊符號、圖片等方式規(guī)避垃圾廣告內容審核的廣告內容。
4. 色情低俗信息，主要表現(xiàn)為：
1)包含自己或他人性經驗的細節(jié)描述或露骨的感受描述；
2)涉及色情段子、兩性笑話的低俗內容；
3)配圖、頭圖中包含庸俗或挑逗性圖片的內容；
4)帶有性暗示、性挑逗等易使人產生性聯(lián)想；
5)展現(xiàn)血腥、驚悚、殘忍等致人身心不適；
6)炒作緋聞、丑聞、劣跡等；
7)宣揚低俗、庸俗、媚俗內容。
5. 不實信息，主要表現(xiàn)為：
1)可能存在事實性錯誤或者造謠等內容；
2)存在事實夸大、偽造虛假經歷等誤導他人的內容；
3)偽造身份、冒充他人，通過頭像、用戶名等個人信息暗示自己具有特定身份，或與特定機構或個人存在關聯(lián)。
6. 傳播封建迷信，主要表現(xiàn)為：
1)找人算命、測字、占卜、解夢、化解厄運、使用迷信方式治??；
2)求推薦算命看相大師；
3)針對具體風水等問題進行求助或咨詢；
4)問自己或他人的八字、六爻、星盤、手相、面相、五行缺失，包括通過占卜方法問婚姻、前程、運勢，東西寵物丟了能不能找回、取名改名等；
7. 文章標題黨，主要表現(xiàn)為：
1)以各種夸張、獵奇、不合常理的表現(xiàn)手法等行為來誘導用戶；
2)內容與標題之間存在嚴重不實或者原意扭曲；
3)使用夸張標題，內容與標題嚴重不符的。
8.「飯圈」亂象行為，主要表現(xiàn)為：
1)誘導未成年人應援集資、高額消費、投票打榜
2)粉絲互撕謾罵、拉踩引戰(zhàn)、造謠攻擊、人肉搜索、侵犯隱私
3)鼓動「飯圈」粉絲攀比炫富、奢靡享樂等行為
4)以號召粉絲、雇用網絡水軍、「養(yǎng)號」形式刷量控評等行為
5)通過「蹭熱點」、制造話題等形式干擾輿論，影響傳播秩序
9. 其他危害行為或內容，主要表現(xiàn)為：
1)可能引發(fā)未成年人模仿不安全行為和違反社會公德行為、誘導未成年人不良嗜好影響未成年人身心健康的；
2)不當評述自然災害、重大事故等災難的；
3)美化、粉飾侵略戰(zhàn)爭行為的；
4)法律、行政法規(guī)禁止，或可能對網絡生態(tài)造成不良影響的其他內容。
二、違規(guī)處罰
本網站通過主動發(fā)現(xiàn)和接受用戶舉報兩種方式收集違規(guī)行為信息。所有有意的降低內容質量、傷害平臺氛圍及欺凌未成年人或危害未成年人身心健康的行為都是不能容忍的。
當一個用戶發(fā)布違規(guī)內容時，本網站將依據(jù)相關用戶違規(guī)情節(jié)嚴重程度，對帳號進行禁言 1 天、7 天、15 天直至永久禁言或封停賬號的處罰。當涉及欺凌未成年人、危害未成年人身心健康、通過作弊手段注冊、使用帳號，或者濫用多個帳號發(fā)布違規(guī)內容時，本網站將加重處罰。
三、申訴
隨著平臺管理經驗的不斷豐富，本網站出于維護本網站氛圍和秩序的目的，將不斷完善本公約。
如果本網站用戶對本網站基于本公約規(guī)定做出的處理有異議，可以通過「建議反饋」功能向本網站進行反饋。
(規(guī)則的最終解釋權歸屬本網站所有)